7月2日上午，中國保監(jiān)會(huì)發(fā)布《關(guān)于保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)開展員工持股計(jì)劃有關(guān)事項(xiàng)的通知》。《通知》規(guī)定，員工持股計(jì)劃持有的全部有效股份或出資累計(jì)不得超過公司股本或注冊資本總額的10%，保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司和專業(yè)互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司等創(chuàng)新型機(jī)構(gòu)開展員工持股計(jì)劃最高占比為25%。

　　《通知》明確，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)員工持股計(jì)劃是指保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)根據(jù)員工意愿，經(jīng)公司自主決定，通過合法方式使員工獲得本公司股權(quán)并長期持有，股權(quán)收益按約定分配給員工的制度安排。

　　《通知》稱，開展員工持股計(jì)劃的保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，應(yīng)該連續(xù)經(jīng)營3年以上，員工持股計(jì)劃實(shí)施最近1年公司盈利。保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司及專業(yè)互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司等創(chuàng)新型機(jī)構(gòu)可以不受這一限制。另外，開展公司應(yīng)在上年末以來分類監(jiān)管評(píng)價(jià)為B類或以上，近2年未受到監(jiān)管部門重大行政處罰，且沒有正在調(diào)查中的重大案件。

　　對于員工持股計(jì)劃的要素，《通知》明確，參加對象原則上應(yīng)為本機(jī)構(gòu)正式在崗且工作滿2年以上的員工，主要包括公司管理層、業(yè)務(wù)骨干和專業(yè)技術(shù)人才。在崗時(shí)間少于2年但參與計(jì)劃的關(guān)鍵人才，應(yīng)經(jīng)公司董事會(huì)批準(zhǔn)。獨(dú)立董事、非職工監(jiān)事不得參與員工持股計(jì)劃。保險(xiǎn)集團(tuán)（控股）公司員工持股計(jì)劃參加對象可包括集團(tuán)成員公司員工，但同一集團(tuán)內(nèi)部成員公司員工不得參加另一成員公司員工持股計(jì)劃。

　　在資金來源方面，員工持股計(jì)劃所需資金應(yīng)來源于員工薪酬及其他合法收入。保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)不得為員工持股計(jì)劃提供借款、擔(dān)保等各類財(cái)務(wù)支持，不得為開展員工持股計(jì)劃額外增加員工薪酬。

　　《通知》對于股權(quán)來源進(jìn)行了明確，應(yīng)來自于股東轉(zhuǎn)讓、股東自愿贈(zèng)與、公司增發(fā)股份或增加注冊資本、根據(jù)《公司法》回購的本公司股份，或法律法規(guī)允許等其他方式。在認(rèn)購價(jià)格方面，股權(quán)來源于股東自愿贈(zèng)與、轉(zhuǎn)讓或企業(yè)回購之外渠道的，應(yīng)當(dāng)以公允價(jià)值確定認(rèn)購價(jià)格。

　　在持股比例方面，員工持股計(jì)劃持有的全部有效股份或出資累計(jì)不得超過公司股本或注冊資本總額的10%，且不得成為公司最大股權(quán)持有者，不得改變公司控制權(quán)。單個(gè)員工所獲股份或出資累計(jì)不得超過公司股本或注冊資本總額的1％。保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司及專業(yè)互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司等創(chuàng)新型機(jī)構(gòu)員工持股計(jì)劃所持有的全部有效股份或出資，累計(jì)不得超過公司股本或注冊資本總額的25%，單個(gè)員工持有不得超過公司股本或注冊資本總額的5%。保監(jiān)會(huì)發(fā)展改革部副主任何肖鋒稱，保險(xiǎn)行業(yè)的發(fā)展高度依賴人才，這樣的設(shè)置考慮到了資產(chǎn)管理公司與互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司的特性，但公司控制權(quán)不能改變。

　　在持股方式上，持股員工可成立公司制企業(yè)、合伙企業(yè)或通過資產(chǎn)管理計(jì)劃等方式持有公司股權(quán)。員工持股企業(yè)應(yīng)主要從事員工所持股權(quán)等管理，不得從事其他經(jīng)營性活動(dòng)。

　　在持股期限上，《通知》要求持股期限不得低于3年。在持股計(jì)劃實(shí)施期間，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)上市的，自上市之日起員工所持股權(quán)鎖定期不少于3年。鎖定期滿后，每年度減持股權(quán)比例原則上不得超過持股總量的25％。在收益及權(quán)益處置方面，上市公司的員工持股處置主要通過二級(jí)市場出售方式實(shí)現(xiàn)，非上市公司處置的主要途徑是股權(quán)轉(zhuǎn)讓。

　　在員工持股計(jì)劃的監(jiān)管方面，對涉及公司股本或注冊資本總額5%及以上的員工持股，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)報(bào)監(jiān)管部門批準(zhǔn)后實(shí)施；5%以下的員工持股，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)應(yīng)報(bào)監(jiān)管部門備案。

　　另外，《通知》還明確了相關(guān)政策的銜接：上市保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)實(shí)施員工持股計(jì)劃還應(yīng)符合證監(jiān)會(huì)的相關(guān)規(guī)定，而國有控股保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)實(shí)施員工持股計(jì)劃應(yīng)符合國家關(guān)于國有控股金融企業(yè)員工持股計(jì)劃的相關(guān)規(guī)定。

　　保監(jiān)會(huì)相關(guān)部門負(fù)責(zé)人稱，《通知》是根據(jù)當(dāng)前保險(xiǎn)業(yè)面臨的形勢而出臺(tái)的，開展員工持股計(jì)劃應(yīng)堅(jiān)持三個(gè)基本原則：一是堅(jiān)持依法合規(guī)，公開透明原則；二是堅(jiān)持自愿參與，風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)原則；三是堅(jiān)持嚴(yán)格監(jiān)督，防范風(fēng)險(xiǎn)原則。

　　允許保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)開展員工持股計(jì)劃呼吁日久，坊間傳言已有公司在推展，記者采訪了幾家傳言所及的公司，未有明確答復(fù)。不過，早在今年3月29日，中國平安發(fā)布公告稱，公司2015年度核心人員持股計(jì)劃于3月20日至26日通過二級(jí)市場完成購股，持股計(jì)劃的覆蓋范圍包含中國平安集團(tuán)及下屬子公司，“對公司整體業(yè)績和中長期發(fā)展具有重要作用的核心關(guān)鍵人員”。平安相關(guān)人士表示，推出員工持股計(jì)劃，是為鼓勵(lì)管理層及核心骨干員工更好地專注于公司長期業(yè)績的持續(xù)增長。

　　原標(biāo)題：保監(jiān)會(huì)發(fā)布新規(guī)范 險(xiǎn)企員工持股不得超過公司股本10%